Bitfire استراتژی کمی ارز دیجیتال مطابق با قوانین را راه‌اندازی می‌کند در حالی که دارایی‌های واقعی به بیش از ۲ میلیارد دلار هنگ کنگ می‌رسد

گروه Bitfire کسب‌وکار دارایی‌های واقعی خود را گسترش داده و آنچه را که به عنوان اولین استراتژی کمی دارایی‌های دیجیتال مطابق با قوانین در هنگ کنگ می‌نامد، راه‌اندازی کرده است، پس از اینکه دارایی‌های تحت مدیریت آن که به سودآوری کمک می‌کنند، به بیش از ۲ میلیارد دلار هنگ کنگ رسید.

خلاصه

• Bitfire یک استراتژی کمی ارز دیجیتال مطابق با قوانین را راه‌اندازی کرده است در حالی که کسب‌وکار دارایی‌های واقعی خود را گسترش می‌دهد.
• دارایی‌های تحت مدیریت که به سودآوری کمک می‌کنند، از ۲ میلیارد دلار هنگ کنگ فراتر رفته و ۸۵۱٪ نسبت به سطوح قبل از تغییر استراتژی افزایش یافته است.
• این استراتژی به دنبال فرصت‌های بازار خنثی در دارایی‌های مرتبط با ارز دیجیتال و هوش مصنوعی برای سرمایه‌گذاران حرفه‌ای و نهادی است.
• کسب‌وکار RWA Bitfire شامل مدیریت دارایی، تجارت و بازارسازی و نگهداری خواهد بود.

طبق بیانیه‌ای که با crypto.news به اشتراک گذاشته شده است، گروه Bitfire اعلام کرد که استراتژی جدید از دارایی‌های واقعی به عنوان بخش اصلی یک رویکرد بازار خنثی استفاده خواهد کرد که به منظور بهره‌برداری از فرصت‌های آربیتراژ در دارایی‌های مرتبط با ارز دیجیتال و هوش مصنوعی طراحی شده است.

این شرکت که در هنگ کنگ با کد سهام ۰۱۶۱۱ معامله می‌شود، گفت که بازده‌های تولید شده از طریق این استراتژی به محصولات مدیریت دارایی برای سرمایه‌گذاران حرفه‌ای و نهادی بسته‌بندی خواهد شد. Bitfire گفت که این ساختار به مشتریان واجد شرایط امکان دسترسی به بازده‌های مرتبط با دارایی‌های ارز دیجیتال و هوش مصنوعی را بدون پذیرش نوسانات بازار آن‌ها به طور مستقیم می‌دهد.

این راه‌اندازی اولین محصول اعلام شده تحت کسب‌وکار اپراتور RWA کامل Bitfire است که شامل مدیریت دارایی، تجارت و بازارسازی و نگهداری خواهد بود.

کسب‌وکار RWA Bitfire بر اساس بازسازی ۲۰۲۵

از زمانی که استراتژی خود را در پایان اوت ۲۰۲۵ تغییر داد، Bitfire گفت که تقریباً ۲۰۰۰ مشتری جدید اضافه کرده است، از جمله شرکت‌های فهرست شده و مدیران آن‌ها، دفاتر خانوادگی و افراد با ثروت بسیار بالا. این شرکت افزایش را بیش از ۱۰۰ برابر تعداد مشتریان قبل از بازسازی تخمین زد.

دارایی‌های تحت مدیریت که در حال حاضر به گروه کمک مالی می‌کنند، از جمله خدمات مدیریت دارایی که توسط BitTrade در ژاپن اداره می‌شود، از ۲ میلیارد دلار هنگ کنگ فراتر رفته است، طبق گفته این شرکت. Bitfire گفت که این رقم ۸۵۱٪ نسبت به سطح قبل از تغییر استراتژی افزایش یافته است.

این گسترش پس از یک تلاش قبلی برای ورود به استیبل‌کوین‌ها و مدیریت دارایی‌های نهادی انجام می‌شود. در ماه مه، crypto.news گزارشی درباره Bitfire منتشر کرد بعد از اینکه این شرکت هشدار داد که زیان خالص آن برای شش ماه تا مارس ممکن است به ۲۴۵ میلیون دلار هنگ کنگ برسد، در مقایسه با ۱۲.۳ میلیون دلار در سال گذشته. حدود ۱۵۲ میلیون دلار از زیان پیش‌بینی شده به کاهش ارزش دارایی‌های ارز دیجیتال نگهداری شده توسط این شرکت نسبت داده شد.
شما همچنین ممکن است دوست داشته باشید: Mantle گسترش پیشنهاد بازده RWA از CeFi به DeFi

در آن زمان، مدیرعامل لیویو ونگ استیبل‌کوین‌ها را به عنوان بخشی اساسی از زیرساخت Web3 هنگ کنگ توصیف کرد و گفت که این شرکت قصد دارد استیبل‌کوین‌های مطابق با قوانین هنگ کنگ را به سیستم‌های تسویه و تسویه خود ادغام کند. Bitfire همچنین گفت که مشتریان نهادی و با ثروت بالا که پس از بازسازی اوت ۲۰۲۵ به پلتفرم آن اضافه شده‌اند، تقاضا برای خدمات استیبل‌کوین را نشان داده‌اند.

با آخرین گسترش، Bitfire گفت که قصد دارد انتشار RWA را به خدمات مالی تبدیل کند که می‌توان در آن سرمایه‌گذاری کرد، تجارت کرد، اندازه‌گیری کرد و در سبدها تخصیص داد.

استراتژی RWA به دنبال بازده‌های خنثی بازار ارز دیجیتال

بر اساس استراتژی کمی که روز چهارشنبه اعلام شد، Bitfire از ساختارهای RWA برای اتصال دارایی‌های بومی ارز دیجیتال، سهام توکنیزه شده ایالات متحده و دارایی‌های جایگزین سنتی استفاده خواهد کرد.

این شرکت گفت که زیرساخت نگهداری، مدیریت دارایی کمی، تجارت و بازارسازی از خدماتی که این سه گروه دارایی را پوشش می‌دهد، پشتیبانی خواهد کرد. مشتریان مورد نظر آن‌ها سرمایه‌گذاران حرفه‌ای و نهادی هستند که به دنبال تخصیص دارایی‌های متقابل از طریق یک ساختار تنظیم‌شده هستند.

ونگ گفت که بسیاری از محصولات RWA در حال حاضر از چارچوب‌های انطباقی کافی، پشتیبانی دارایی و افشای اطلاعات مناسب برخوردار نیستند، که به گفته او می‌تواند مشکلات نقدینگی را در زمان نوسانات بازار ایجاد کند.

"بسیاری از محصولات RWA در بازار از چارچوب‌های انطباقی و پشتیبانی واقعی دارایی برخوردار نیستند و افشای اطلاعات کافی ندارند،" ونگ گفت. "زمانی که نوسانات تشدید می‌شود، بحران‌های نقدینگی و حتی فروپاشی‌ها رخ می‌دهد."

به گفته ونگ، توسعه بلندمدت دارایی‌های دیجیتال نیازمند توجه بیشتری به انطباق، شفافیت و مدیریت ریسک خواهد بود. او گفت که رقابت در بازار رمزنگاری تنظیم‌شده هنگ کنگ به طور فزاینده‌ای به قابلیت‌هایی بستگی خواهد داشت که شامل نگهداری، تجارت و مدیریت دارایی می‌شود.

بیت‌فایر مدل تمام‌پشته خود را به عنوان تلاشی برای فعالیت در هر دو حوزه انتشار و گردش دارایی‌های توکنیزه شده توصیف کرد. مدیریت دارایی RWA بخشی از کسب‌وکار خواهد بود، در حالی که تجارت و بازارسازی عملکردهای بازار ثانویه را فراهم می‌کند و نگهداری از دارایی‌ها را پشتیبانی خواهد کرد.

فعالیت توکنیزه شده در هنگ کنگ به محصولات نهادی می‌رسد

گسترش بیت‌فایر پس از چندین پروژه توکنیزه‌سازی که شامل مؤسسات مالی معتبر در هنگ کنگ در سال جاری بود، صورت می‌گیرد.

در تاریخ 10 ژوئیه، HSBC اولین انتشار محصول ساختاری توکنیزه شده خود را با استفاده از یادداشت‌های دیجیتال به دلار آمریکا در یک عرضه خصوصی برای سرمایه‌گذاران نهادی در هنگ کنگ تکمیل کرد. مارکت‌نود مسئولیت انتشار بلاک‌چینی و جریان‌های پرداخت دیجیتال بین HSBC و سرمایه‌گذار را بر عهده داشت.

این معامله یادداشت‌های ساختاری را مستقیماً بر روی زیرساخت بلاک‌چین قرار داد در حالی که محصول را در چارچوب اوراق بهادار نهادی نگه داشت. HSBC گفت که این آزمایش بخشی از کار آن در زمینه انتشار و تسویه دیجیتال در بازارهای سرمایه است.

فعالیت‌های نهادی همچنین به اوراق قرضه دیجیتال گسترش یافته است. در تاریخ 12 ژوئن، شرکت وام مسکن هنگ کنگ معامله اوراق قرضه دیجیتال به ارزش 12 میلیارد دلار هنگ کنگ را قیمت‌گذاری کرد که آن را به عنوان بزرگ‌ترین انتشار اوراق قرضه توکنیزه شده در جهان در آن زمان توصیف کرد. سفارشات به حدود 24 میلیارد دلار هنگ کنگ معادل رسید و از بیش از 100 حساب نهادی در سراسر هنگ کنگ، چین اصلی و بازارهای خارجی آمد.

انتشار مبتنی بر بلاک‌چین زمان تسویه را از پنج روز کاری به سه روز کاهش داد، در حالی که یک دسته رکورد جدیدی برای سررسید اوراق قرضه دیجیتال به دلار هنگ کنگ ثبت کرد، به گفته گزارش ژوئن.

سهام توکنیزه شده در کنار بازار درآمد ثابت در حال توسعه است. شرکت مادر کراکن، پی‌وارد، در تاریخ 22 ژوئیه اعلام کرد که پلتفرم xStocks خود را به بازارهای بین‌المللی خواهد برد و ابتدا به سهام هنگ کنگ هدف‌گذاری خواهد کرد و با ارائه‌دهنده زیرساخت مالی GTN همکاری خواهد کرد.

GTN قرار است زیرساخت‌های اجرایی، نگهداری، ثبت و نگهداری سوابق را در بیش از 90 بازار بین‌المللی فراهم کند، در حالی که پی‌وارد به فعالیت در لایه توکنیزه‌سازی ادامه خواهد داد. این شرکت‌ها گفتند که گسترش فراتر از هنگ کنگ به بازارهایی از جمله بریتانیا، اروپا و کره جنوبی به مجوزهای محلی و تأییدیه‌های نظارتی بستگی خواهد داشت.

بیت‌فایر برنامه‌ریزی برای زیرساخت سه‌گانه RWA

در مدل خود، بیت‌فایر گفت که توکنیزه‌سازی به عنوان پیوندی بین دارایی‌های بومی رمزنگاری، سهام توکنیزه شده ایالات متحده و سرمایه‌گذاری‌های جایگزین عمل خواهد کرد.

این شرکت توکنیزه‌سازی RWA را به عنوان قرار دادن نمایندگی‌های دارایی‌های سنتی مانند سهام و اوراق قرضه بر روی شبکه‌های بلاک‌چین تعریف می‌کند تا بتوانند در زنجیره معامله، تسویه و برنامه‌ریزی شوند. استراتژی جدید آن مدیریت دارایی کمی را به آن ساختار اضافه می‌کند، با آربیتراژ بی‌طرف بازار که به منظور تولید بازده‌هایی که می‌توانند به محصولات سرمایه‌گذاری تبدیل شوند، طراحی شده است.

بیت‌فایر گفت که این مدل در چارچوبی انطباقی عمل خواهد کرد و نگهداری را با تجارت حرفه‌ای، بازارسازی و مدیریت کمی ترکیب خواهد کرد. این شرکت قصد دارد خدمات حاصل را به سرمایه‌گذاران نهادی و حرفه‌ای از طریق مدیریت دارایی RWA، تجارت و بازارسازی RWA و کسب‌وکار نگهداری RWA ارائه دهد.

ونگ گفت که این گسترش مرحله بعدی شرکت پس از ساخت پایگاه مشتری و عملیات مدیریت دارایی در سال گذشته است، با این که Bitfire رعایت قوانین، نگهداری، تجارت و مدیریت دارایی را به عنوان اجزای اصلی عملیات جدید خود قرار داده است.
بیشتر بخوانید: غول‌های مخابراتی روسیه آماده پذیرش پرداخت‌های دیجیتال روبل از ۱ سپتامبر هستند