Jak Lumia przekształca aktywa rzeczywiste w potęgi DeFi

A co, jeśli przyszłość finansów nie powstanie w salach zarządów, lecz zostanie zakodowana w protokołach? A co, jeśli aktywa ze świata rzeczywistego — budynki, towary i własność intelektualna — mogłyby przepływać przez infrastrukturę DeFi równie łatwo jak dziś stablecoiny? Lumia nie tylko zadaje te pytania, ale aktywnie na nie odpowiada. W tym wywiadzie Marina Kobiakova, dyrektor ds. strategii w Lumia, wyjaśnia, jak Lumia łączy precyzję regulacyjną z kompozycyjną użytecznością DeFi, dlaczego partnerstwa z podmiotami suwerennymi są ważne i co naprawdę jest potrzebne, by przenieść on-chain wartość liczoną w bilionach. Czy może Pani wyjaśnić, w jaki sposób infrastruktura Lumii obsługuje cały cykl życia RWA — od tokenizacji po integrację z DeFi? Lumia zapewnia kompleksową infrastrukturę obejmującą pełny cykl życia RWA, począwszy od bezpiecznej i transparentnej tokenizacji za pośrednictwem Lumia Hub, wspieranej przez potwierdzanie rezerw w czasie rzeczywistym, bazy danych zk i solidne ramy prawne, aż po pełną integrację z DeFi. W przeciwieństwie do tradycyjnych łańcuchów RWA, które ograniczają funkcjonalność do podstawowych transferów tokenów, Lumia przekształca tokenizowane aktywa w komponowalne instrumenty DeFi, umożliwiając pożyczanie, zaciąganie pożyczek, stosowanie dźwigni i aktywne tworzenie rynków, a tym samym uwalniając ich pełny potencjał w zdecentralizowanej gospodarce. Jakie rodzaje aktywów ze świata rzeczywistego są obecnie tokenizowane w Lumia i jakie kryteria stosuje się przy ich wyborze? Obecnie zaczynamy od aktywów nieruchomościowych, w szczególności Lumia Towers w Stambule. Jednocześnie aktywnie pracujemy nad tokenizacją innych klas aktywów, w tym własności intelektualnej (IP), towarów i tradycyjnych instrumentów finansowych. Naszym głównym kryterium wyboru jest identyfikacja aktywów, które mogą najwięcej zyskać na zwiększonej płynności i możliwości komponowania, jakie zapewnia infrastruktura Lumii. Jakie są główne korzyści z tokenizacji RWA w porównaniu z tradycyjnymi metodami sekurytyzacji lub zarządzania aktywami? Główne korzyści z tokenizacji RWA w porównaniu z tradycyjnymi metodami sekurytyzacji lub zarządzania aktywami obejmują większą płynność, ponieważ tokenizacja otwiera tradycyjnie niepłynne rynki i pozwala na swobodny handel aktywami na zdecentralizowanych platformach handlowych; dostępność i demokratyzację, ponieważ własność ułamkowa obniża bariery wejścia i umożliwia szerszemu gronu inwestorów udział w rynku. Transparentność i bezpieczeństwo, ponieważ technologia blockchain zapewnia potwierdzanie rezerw w czasie rzeczywistym, niezmienne zapisy i większą przejrzystość; kompozycyjność DeFi, ponieważ tokenizowane RWA można wykorzystać jako zabezpieczenie, pożyczać lub włączać do innowacyjnych zdecentralizowanych produktów finansowych, odblokowując dodatkową wartość i nowe zastosowania; oraz efektywność kosztową, dzięki ograniczeniu kosztów operacyjnych poprzez automatyzację i uproszczenie procesów rozliczeniowych w porównaniu z tradycyjnymi systemami finansowymi. W jaki sposób Lumia zapewnia zgodność z globalnymi regulacjami finansowymi w obszarze RWA? Lumia łączy zautomatyzowaną infrastrukturę z eksperckim nadzorem, aby wyprzedzać zmiany regulacyjne. Po stronie technicznej integrujemy dostawców usług skoncentrowanych na zgodności oraz protokoły zdecentralizowanej tożsamości, takie jak Polygon ID, aby obsługiwać KYC, KYB, potwierdzanie rezerw i weryfikację poświadczeń w sposób chroniący prywatność i umożliwiający programowanie. Stosujemy również monitoring oparty na AI, który wykrywa rozbieżności i śledzi zmieniające się wymogi poszczególnych jurysdykcji, ograniczając koszty ręcznej obsługi zgodności, a jednocześnie zwiększając dokładność i szybkość reakcji. Sama technologia jednak nie wystarczy. Lumii wsparcia udziela główny zespół prawny oraz globalna rada doradcza ds. prawa, które kierują naszym podejściem w różnych otoczeniach regulacyjnych — od MiCA w UE po oczekujące na przyjęcie ramy regulacyjne w USA i Azji. To połączenie automatyzacji, integracji i eksperckiej weryfikacji pozwala nam odpowiedzialnie zwiększać dostęp do RWA, zachowując zgodność ze standardami instytucjonalnymi. W jaki sposób Lumia zapewnia bezpieczeństwo i autentyczność tokenizowanych aktywów na swojej platformie? Lumia stosuje rygorystyczny proces, aby mieć pewność, że każdy emitent aktywów dostarcza szeroki zakres danych umożliwiających weryfikację samego aktywa i jego własności. Lista dokumentów i działań, których MUSI się dopełnić przed tokenizacją, obejmuje KYB, KYC, dokumenty założycielskie, potwierdzenie rezerw, potwierdzenie własności oraz potwierdzenie danych udziałowców. Następnie przeprowadzamy audyty i co kwartał publikujemy on-chain audyty potwierdzające rezerwy. Ceny wszystkich aktywów są powiązane z określonym źródłem danych cenowych oracle, którego bezpieczeństwo zapewniają Blocksense, API3 lub Chainsight. W jaki sposób oparty na AI system zarządzania zyskami Lumii optymalizuje nagrody ze stakingu i yield farmingu? W dużym uproszczeniu system Lumii oparty na AI ma pomagać użytkownikom maksymalnie wykorzystać swoje aktywa bez konieczności ciągłego monitorowania rynku. Wykorzystuje uczenie maszynowe z dowodami zerowej wiedzy (zkML), aby analizować warunki rynkowe w czasie rzeczywistym — na przykład to, gdzie przepływa płynność, jak zmieniają się stopy zwrotu i jakie są poziomy ryzyka — a następnie odpowiednio dostosowuje strategie. Nasz zespół nieustannie udoskonala modele i infrastrukturę stojące za systemem zarządzania zyskami Lumii opartym na AI, aby nadążał za szybko zmieniającymi się warunkami rynkowymi. Jakie partnerstwa nawiązała Lumia, by umocnić swoją pozycję w sektorze RWA, i jakie korzyści przynoszą one użytkownikom? Misją Lumii jest tokenizacja wszystkiego i przenoszenie tego on-chain, aby zapewnić użytkownikom dostęp do różnorodnego i szybko rosnącego świata tokenizowanych aktywów. W tym celu budujemy fundamenty obejmujące wiele sektorów, współpracując z deweloperami nieruchomości, partnerami suwerennymi, liderami infrastruktury DeFi i głównymi dostawcami technologii. Partnerstwa te mają zapewniać rzeczywistą płynność, zgodność regulacyjną i globalną dostępność. Uruchomiliśmy inicjatywę tokenizacji nieruchomości 1 mld $, której centralnym punktem są Lumia Towers w Stambule — jeden z pierwszych na świecie projektów nieruchomościowych zarówno zbudowanych, jak i tokenizowanych przez firmę natywną dla Web3. Projekt ten urzeczywistnia naszą wizję pełnego cyklu własności i płynności opartych na blockchainie, a jednocześnie przesuwa jej granice w kierunku fizycznego budownictwa. Równolegle współpracujemy z rządami nad kształtowaniem krajowych ram tokenizacji i wchodzimy na rynek USA poprzez strategiczną współpracę z sektorem publicznym. W obszarze infrastruktury Lumia integruje zdecentralizowaną tożsamość, wycenę i systemy zgodności bezpośrednio ze swoją podstawową architekturą, zapewniając dostępność, weryfikowalność i gotowość tokenizowanych aktywów do integracji z DeFi w wielu ekosystemach. Czy może Pani omówić znaczenie integracji z głównymi CEX-ami, DEX-ami i agregatorami dla rozwoju Lumii? CEX-y i DEX-y napędzają płynność i tworzą możliwości w tej przestrzeni. Uważamy, że integracja tych systemów jest niezwykle ważna, ponieważ pozwala dostawcom płynności (LP) zajmować pozycje w RWA i zarabiać na nich, nie ograniczając się do prostego handlu. RWA potrzebują tych możliwości i płynności, by zwiększyć swoją użyteczność on-chain, a większa użyteczność on-chain zwiększa prawdopodobieństwo integracji z DeFi, a tym samym napływu kapitału. Musimy budować możliwości i instrumenty wokół RWA, a integracja CEX/DEX jest kluczowa dla osiągnięcia tego celu. Jak Lumia planuje skalować działalność, aby sprostać przewidywanemu wzrostowi rynku RWA? Staramy się uzyskać kilka licencji i nawiązać współpracę z suwerennymi państwami, aby tokenizować aktywa na dużą skalę i zapewnić użyteczność aktywom, które w przeciwnym razie pozostawałyby niewykorzystane i niepłynne. Rozwijamy i ulepszamy sieć płynności Lumia Stream, aby dostosować warstwę płynności do nadchodzących możliwości on-chain. Pozwala nam to skalować wymagania dotyczące płynności przez udostępnienie usług LP każdemu, kto chce przejść KYC, a jednocześnie budować narzędzia DeFi wokół napływających do Lumii RWA. Nadal przesuwamy granice użyteczności tokenów RWA, ponieważ odgrywa ona kluczową rolę w przenoszeniu miliardów dolarów on-chain. Jakie są najważniejsze kamienie milowe w planie rozwoju Lumii na ten rok? Do końca Q2 chcemy uruchomić zkProver Network, która pozwoli nam zdecentralizować możliwości generowania dowodów zk. Po zkProver naszym kolejnym celem jest zdecentralizowanie działań związanych z DA. Planujemy na początku Q3 połączyć się z AvailDA i umożliwić każdemu posiadaczowi NFT z „node sale” stakowanie tokenów oraz weryfikację danych dla łańcucha Lumia, co jeszcze bardziej zdemokratyzuje sieć. Po DA, do końca Q3, planujemy zdecentralizować współdzielone sekwencery. Jak w przypadku każdego L2, zaczynaliśmy od scentralizowanego sekwencera, ale aby stać się prawdziwym rollupem „stage 2”, zdecentralizowaliśmy ten komponent. Na koniec, w Q4 chcemy skrócić czas bloku z obecnych 3 sekund do 250 ms, aby zapewnić szybkie i responsywne UX w samej Lumii. Które konkretne branże lub sektory mają, Pani zdaniem, największy potencjał w najbliższej przyszłości dla tokenizacji RWA? Za najbardziej obiecujące sektory tokenizacji RWA uważamy nieruchomości, kredyty prywatne, towary, obligacje i minerały. Rynki te są tradycyjnie niepłynne i rozdrobnione, dlatego tokenizacja może odblokować nową płynność, poprawić dostęp do nich i stworzyć bardziej elastyczne możliwości inwestycyjne. Artykuł „Jak Lumia przekształca aktywa rzeczywiste w potęgi DeFi” ukazał się pierwotnie w Metaverse Post.

Niniejsza treść ma charakter wyłącznie informacyjny i nie stanowi porady finansowej, inwestycyjnej, prawnej ani podatkowej. Wszelkie wydarzenia, nagrody, promocje online lub powiązane informacje, o których tu mowa, nie powinny być traktowane jako rekomendacja, zachęta ani zaproszenie do kupna, sprzedaży, wymiany lub innego rodzaju obrotu aktywami kryptograficznymi. Aktywa kryptograficzne charakteryzują się dużą zmiennością i mogą prowadzić do strat. Dostępność usług, produktów i powiązanych wydarzeń WEEX może się różnić w zależności od regionu. Użytkownik jest odpowiedzialny za upewnienie się, że jego udział jest zgodny z obowiązującymi lokalnymi przepisami i regulacjami.