كاسل تتيح للمستخدمين تحويل أرباح STRC إلى بيتكوين

فتحت كاسل منصتها المالية الآلية أمام المستخدمين الأفراد، مما يسمح للعملاء بتحويل أي جزء من الأرباح السنوية البالغة 12% المدفوعة من الأسهم المفضلة STRC التابعة لاستراتيجية إلى بيتكوين.

ملخص

• يمكن لمستخدمي كاسل استلام أرباح STRC نقدًا، أو بيتكوين، أو مزيج من الاثنين.
• تحمل STRC معدل أرباح سنوية متغيرة بنسبة 12% لتواريخ السجل في سبتمبر.
• تدفع استراتيجية الأرباح نقدًا قبل أن تقوم كاسل بتحويل الجزء المحدد إلى بيتكوين.
• كانت كاسل سابقًا تقتصر خدماتها المالية الآلية المتعلقة ببيتكوين على الشركات والمنظمات غير الربحية.

قالت كاسل في بيان يوم الثلاثاء إن حاملي الحسابات الشخصية يمكنهم اختيار مقدار كل دفعة من أرباح STRC التي يرغبون في استلامها نقدًا ومقدار ما يجب تحويله إلى بيتكوين.

تحويلات أرباح STRC الآلية من كاسل

بموجب هيكل الحساب الجديد، يمكن للعملاء الاحتفاظ بكامل المدفوعات نقدًا، أو تحويل كل ذلك إلى بيتكوين، أو تحديد نسبة بين الخيارين. بمجرد تحديدها، يتم تنفيذ التخصيص تلقائيًا عند كل دفعة أرباح ما لم يغير المستخدم التعليمات.

تدفع استراتيجية أرباح STRC نقدًا، بينما تتولى كاسل شراء بيتكوين بناءً على النسبة المحددة من قبل حامل الحساب. لا يغير هذا الترتيب شروط الأسهم المفضلة الأساسية أو يحول STRC نفسها إلى أمان يدفع بيتكوين.

قالت كاسل إن العديد من العملاء يختارون تخصيصًا مختلطًا. يمكن أن تغطي النقود النفقات أو تبقى متاحة لاستخدامات أخرى، بينما تشتري الجزء المتبقي بيتكوين دون الحاجة إلى تحويل منفصل إلى بورصة أو حساب وساطة.

قال المؤسس المشارك والمدير التنفيذي للتكنولوجيا جوان ألميدا إن هذه الميزة مصممة للمستثمرين الذين يرغبون في دخل منتظم بينما يستمرون في بناء موقفهم في بيتكوين.

"لقد واجه المستثمرون لفترة طويلة خيارًا بين كسب عائد ثابت والاحتفاظ ببيتكوين. كاسل تلغي هذا التبادل،" قال ألميدا.

وفقًا للمدير التنفيذي، يمكن للعملاء توجيه جزء من دخل أرباحهم إلى بيتكوين بينما يحتفظون بالباقي كسيولة نقدية. تنفذ كاسل التخصيص مع كل دفعة مؤهلة بدلاً من أن تتطلب من المستخدمين تقديم طلبات بيتكوين فردية.

تتواجد السيولة النقدية، والأصول ذات الدخل الثابت، وعمليات شراء بيتكوين ضمن نفس المنصة. قالت كاسل إن الإعداد يزيل العديد من الخطوات اليدوية التي عادة ما تكون متضمنة في نقل الأموال من بنك إلى وساطة أو منصة تشفير.

STRC تدفع أرباحًا سنوية متغيرة بنسبة 12%

STRC، التي تُعرف رسميًا باسم الأسهم المفضلة المستدامة ذات المعدل المتغير من السلسلة A التابعة لاستراتيجية، هي أمان مدرج في ناسداك بمبلغ محدد قدره 100 دولار. على عكس الأسهم العادية، تم هيكلة الأسهم المفضلة بشكل أساسي لتوفير دخل نقدي وليس لها تاريخ استحقاق ثابت.

أضافت كاسل STRC إلى منصتها في وقت سابق من عام 2026. وفقًا لمعلومات STRC التابعة لاستراتيجية، فإن معدل الأرباح السنوي لتواريخ السجل التي تبدأ في سبتمبر 2026 هو 12%، استنادًا إلى المبلغ المحدد للأمان البالغ 100 دولار.

تعتبر نسبة 12% معدلًا سنويًا متغيرًا وليس عائدًا مضمونًا لكل مستثمر. تشير استراتيجية إلى أن المعدل يمكن تعديله شهريًا، وأن العائد الفعلي يعتمد على السعر السوقي المدفوع لـ STRC، ويجب على مجلس إدارتها إعلان كل أرباح نقدية.

تعتمد مدفوعات الأرباح أيضًا على قدرة المصدر وقراره في الاستمرار في دفعها. تحذر استراتيجية المستثمرين من أن المعدل الحالي لا يدل على ما ستكون عليه المعدلات المستقبلية وقد ينخفض دون مستواه الحالي.

في يونيو، وافق المساهمون في استراتيجية على مدفوعات نصف شهرية لـ STRC. تقع تواريخ السجل في اليوم الخامس عشر واليوم الأخير من كل شهر، مع جدول الدفع المحدد لتاريخ السجل التالي، رهناً بموافقة المجلس.

بدأ الجدول مرتين شهريًا بتاريخ سجل 30 يونيو وتاريخ دفع 15 يوليو. تستخدم كاسل نفس دورة الدفع لتنفيذ تخصيص النقد وبيتكوين الذي يختاره كل عميل.

تحمل STRC أيضًا مخاطر تختلف عن حيازة البيتكوين مباشرة. يمكن أن يتداول سعرها فوق أو تحت المبلغ المحدد وهو 100 دولار، بينما يمكن أن تؤثر نسبة الأرباح، الوضع المالي لاستراتيجية، وطلب السوق على الأسهم المفضلة على العائد الإجمالي للمستثمر.

البيتكوين المشتراة من خلال تحويل الأرباح تحمل مصدرًا منفصلًا من التقلبات. لم تذكر Castle أن تحويل الدخل إلى بيتكوين يحمي المستخدمين من انخفاض أسعار STRC أو البيتكوين.

حسابات شخصية توسع Castle خارج خزائن الأعمال

قبل التوسع يوم الثلاثاء، كانت Castle تخدم الكيانات التجارية التي ترغب في أتمتة إدارة النقد وتراكم البيتكوين. شملت عملائها المطاعم، الصالات الرياضية، الكنائس، شركات المحاسبة، تجار التجزئة عبر الإنترنت، وكلاء السيارات، شركات البرمجيات، الأعمال العقارية، والمنظمات غير الربحية.

بدلاً من مطالبة كل شركة بالحفاظ على أنظمة منفصلة للنقد المصرفي، أصول الدخل، ومشتريات البيتكوين، سمحت Castle للمستخدمين بإنشاء استراتيجية تخصيص وأتمتة المعاملات اللاحقة.

قالت الشركة إن طلبات العملاء التجاريين الحاليين دفعتها لتطوير حسابات شخصية. أراد بعض الملاك الذين استخدموا Castle لشركاتهم أيضًا الوصول إلى نفس الأدوات لتمويلهم الخاص.

"التعليقات التي سمعناها مرارًا وتكرارًا من أصحاب الأعمال كانت: 'أحب هذه المجموعة --- متى يمكنني استخدامها شخصيًا؟'" قال المؤسس المشارك والرئيس التنفيذي ستيفن كول.

تقدم الوصول الشخصي ميزة تخصيص STRC للأشخاص خارج قاعدة العملاء الشركات الأصلية لـ Castle. يمكن للمستخدمين الأفراد الآن تطبيق نفس القواعد الآلية على دخل الأرباح دون العمل من خلال شركة أو كيان غير ربحي.

لم تكشف Castle عن عدد العملاء التجاريين الذين يستخدمون منصتها، أو عدد الحسابات الشخصية التي تتوقع فتحها، أو القيمة الإجمالية للأصول التي تديرها. كما لم تقدم الشركة تفاصيل في البيان حول الحد الأدنى للحسابات، أو رسوم التداول، أو السعر المستخدم عند تحويل النقد من الأرباح إلى بيتكوين.

المستخدمون الأمريكيون يحصلون على تعرض لأصلين مختلفين

بالنسبة للعملاء الأمريكيين، يجمع الحساب بين التعرض لسهم مفضل مدرج في Nasdaq مع مشتريات من أصل رقمي. يمتلك حاملو STRC أمانًا صادرًا عن Strategy، بينما يظل البيتكوين المكتسب من عائدات الأرباح أصلًا منفصلًا.

يعني هذا الهيكل أن مستخدمي Castle لا يتلقون أرباح بيتكوين عينية من Strategy. تعلن Strategy وتدفع توزيعات نقدية على STRC، وبعد ذلك تقوم Castle بتحويل المبلغ المحدد من قبل العميل إلى بيتكوين.

قد تكون هذه التمييز مهمة لسجلات الحساب لأن المستخدمين لديهم معاملات تتعلق بكل من دخل الأرباح ومشتريات البيتكوين. لم يوضح بيان Castle كيف تقارير منصتها التحويلات لأغراض الضرائب الأمريكية أو ما إذا كانت توفر معلومات عن أساس التكلفة للبيتكوين المكتسب.

تعامل مصلحة الإيرادات الداخلية الأصول الرقمية كملكية لأغراض الضرائب الفيدرالية. يجب على دافعي الضرائب الأمريكيين عمومًا الحفاظ على سجلات تظهر متى تم الحصول على الأصول الرقمية، وأساس تكلفتها، والعائدات المستلمة عند بيعها لاحقًا أو التخلص منها، على الرغم من أن معالجة معاملات كل مستخدم تعتمد على الظروف الفردية.

تأسست Castle على يد كول وألميدا. تدعم الشركة Boost VC وWinklevoss Capital، التي أعلنت عن جولة تمويل بقيمة مليون دولار في 2025 لتطوير أدوات خزينة البيتكوين الآلية للشركات الصغيرة والمتوسطة.