Serenity weryfikuje wąskie gardła dostaw laserów CW, pierwsza generacja laserów CPO napotyka wysokie bariery wejścia

12 sierpnia Serenity ogłosiło, że raporty finansowe wielu firm zajmujących się komunikacją optyczną potwierdzają ich ocenę dotyczącą wąskich gardeł w dostawach laserów DFB (ciągłej fali, CW). Lumentum (LITE) wskazał, że popyt na superwysokowydajne lasery CW przekracza oczekiwania, co prowadzi do nierównowagi podaży i popytu. Firma ma możliwość podniesienia średnich cen laserów i potwierdziła, że rozszerzenie produkcji CPO postępuje zgodnie z planem, z przewidywanym rozpoczęciem dostaw w drugiej połowie 2027 roku, nazywając plotki o opóźnieniach w rozszerzeniu „hałasem”.

Applied Optoelectronics (AAOI) stwierdziło, że popyt na transceivery optyczne jest silny, a obecna zdolność produkcyjna laserów CW jest niewystarczająca. Lasery są jednym z wąskich gardeł w niedoborze podaży transceiverów, który wynosi od 20% do 40%. Klienci co tydzień żądają zwiększenia dostaw i przyspieszenia realizacji. AAOI obecnie nie bierze udziału w wdrożeniu pierwszej generacji CPO. Serenity wspomniało również, że MACOM (MTSI) koncentruje się na NPO, a MTSI stwierdziło, że ogólna podaż laserów DFB na bazie fosforku indu jest napięta, a klienci pilnie potrzebują dostaw.

W kontekście konkurencji Serenity powołuje się na kierownictwo AAOI i Lumentum, które stwierdza, że chińscy producenci są wyraźnie w tyle w dziedzinie laserów CPO. AAOI uważa, że opóźnienie wynosi około 2 do 3 lat, podczas gdy Lumentum stwierdza, że nie widzi jeszcze, aby chińscy producenci osiągnęli poziom zdolności produkcyjnych i wydajności, który odpowiada ich publicznym deklaracjom. Serenity uważa, że pierwsza generacja laserów związanych z CPO nadal ma wysokie bariery wejścia, a rynek nie doświadczył znacznego napływu dostaw, jak twierdzi część osób zajmujących się short sellingiem.

Serenity wskazuje, że ich ocena dotycząca wąskich gardeł w dostawach laserów CW oraz ograniczonej liczby dostawców laserów pierwszej generacji CPO została potwierdzona przez niedawne raporty finansowe. Szczególnie wspomniano, że Sivers Semiconductors (SIVE) ma wartość rynkową około 1,5 miliarda dolarów, co w porównaniu do firm związanych z CPO, takich jak Coherent, Lumentum i Broadcom, jest nadal stosunkowo małe. Oczekują na punkt zwrotny w działalności związany z przejściem do następnej generacji architektury komunikacji optycznej.

Niniejsza treść ma charakter wyłącznie informacyjny i nie stanowi porady finansowej, inwestycyjnej, prawnej ani podatkowej. Wszelkie wydarzenia, nagrody, promocje online lub powiązane informacje, o których tu mowa, nie powinny być traktowane jako rekomendacja, zachęta ani zaproszenie do kupna, sprzedaży, wymiany lub innego rodzaju obrotu aktywami kryptograficznymi. Aktywa kryptograficzne charakteryzują się dużą zmiennością i mogą prowadzić do strat. Dostępność usług, produktów i powiązanych wydarzeń WEEX może się różnić w zależności od regionu. Użytkownik jest odpowiedzialny za upewnienie się, że jego udział jest zgodny z obowiązującymi lokalnymi przepisami i regulacjami.